Hoe profiteer ook jij van de bitcoingekte?

Bitcoin is momenteel een speculatieve mania. De gelijkenissen met de internetbubbel zijn groot.

En net zoals het doorprikken van die luchtballon het internet niet deed verdwijnen, zo zal ook nu blockchain technologie gewoon blijven bestaan als de cryptobubbel barst.

Als belegger moet je voorbereid zijn op alles.

Deze mania kan bijvoorbeeld nog veel groter worden en wie nu uitstapt, mist dan de verdere upside.

Maar de koersen kunnen ook net zo goed 80% lager vanaf dit niveau.

Hoe ga je daar als belegger nu best mee om?

Ik hanteer hier een simpele vuistregel.

Als de koersen stijgen, verkoop ik steeds een stukje waardoor ik me weer comfortabel genoeg voel over de omvang van mijn cryptodeel.

Ik zorg ervoor dat ik voldoende heb om te blijven profiteren van een verdere opgang, maar terzelfdertijd is de positie ook klein genoeg om mij niet al te hard te raken wanneer de koersen weer dalen.

De sweetspot zit voor mij ergens tussen de 5% en 10% van mijn vermogen.

Voor jou kan dat anders zijn.

Als je nog je graantje wil meepikken van de bitcoingekte, kijk dan vooral naar de altcoins.

Iedereen die vandaag bitcoins koopt, is een potentiële koper van altcoins.

Een deel van dit publiek zal straks hun bitcoins omruilen voor andere coins waardoor het vuur ook daar in de pan slaat!

En het mooie is dat je op deze trend kan inspelen via de account bij je traditionele broker.

Hoe dat precies werkt, heb ik uitgelegd in één van mijn live video updates. Meer info daarover hier.

 

Paniek in de Pilbara

Ik heb recent geschreven over de Pilbara in West-Australië waar we mogelijk op weg zijn naar de grootste goudontdekking van deze eeuw.

Ik gaf daarbij ook aan aandeelhouder te zijn van Artemis Resources, De Grey Mining en Novo Resources.

Een aantal lezers hebben dit geïnterpreteerd als een koopadvies en leerden inmiddels dat het zelden loont om de koersen achterna te hollen.

Vrijdag kwam Novo Resources namelijk met een persbericht naar buiten en de verkooppaniek duwde de koersen tot 50% beneden de recente highs.

Het goede nieuws is dat je momenteel kan instappen tegen gelijkaardige koersen dan ikzelf een tijd geleden reeds deed.

Wie erin gelooft, krijgt nu zijn kans.

Maar nogmaals: het is je eigen beslissing.

Dit is high risk, high return.

Kom niet zeuren als de koersen dalen nadat je koopt. Dan zijn dit niet het soort beleggingen die je wil doen.

(eigenlijk blijf je dan beter helemaal weg van de beurs)

Het nieuws van vrijdag dan. Wat is er aan de hand?

Eerst en vooral moet je begrijpen dat de geologie van de Pilbara onconventioneel is en anders dan eerdere ontdekkingen.

Novo probeert nu in kaart te brengen hoeveel goud er potentieel aanwezig is en gebruikte diamantboren met een zeer grote diameter om samples te nemen.

Deze methode blijkt echter ontoereikend en levert geen betrouwbare data op.

De Pilbara bevat veel nuggets en het is best mogelijk deze je met een boor de éne keer bovenhaalt en de andere keer compleet mist.

De resultaten gaan dan alle kanten op.

Onvoldoende betrouwbaar, aldus Novo.

Het plan is nu om terug te vallen op traditionelere bulk sampling (zeg maar mining op kleinere schaal en met het doel om de grades te bepalen)

Dit zal een beetje langer duren. Resultaten hiervan worden pas tegen januari verwacht.

En hopla, beleggers gooien hun aandelen in de uitverkoop.

Geologie is echter geen exacte wetenschap en dit soort tegenslagen horen er gewoon bij.

Het zegt echter niets over het potentieel aan goud dat hier MOGELIJK aanwezig is, en het zegt ook niets over de potentiële grades(ja, ik schrijf wel degelijk mogelijk!)

Als je graag wat meer achtergrond hebt, lees dan zeker mijn eerder artikel over de Pilbara en ook het artikel dat Bob Moriarty gisteren online gooide.

PS. Ik kocht recent aandelen De Grey Mining en Novo Resources voor mijn publieke portefeuille die je hier kan volgen.


------------------------------------------
Maarten Verheyen waarschuwde zijn lezers voor de crisis in 2008, is ervan overtuigd dat het huidige systeem gedoemd is om te mislukken en vreest dat de eindfase zeer dichtbij is nu.

Hoe kan je vermijden dat je uit het oog van de storm blijft?

Dat ontdek je in het ebook dat Maarten gratis voor je beschikbaar heeft:

 

Nog meer bubbelindicaties?

Nog meer bubbelindicaties!

Coinbase

Coinbase heeft nu meer rekeninghouders dan Schwab, de grootste broker in de VS.

Schwab deed er meer dan 50 jaar over, Coinbase amper 5.

De kunst is om op tijd weg te geraken. Beste manier is regelmatig wat van tafel halen‬.

Bitcoin is geen traditionele bubbel waarbij de prijs van iets ver boven de werkelijke waarde gaat en die waarde daarna nooit meer bereikt. De kans dat bitcoin over 10 jaar hoger noteert dan nu, blijft zeker aanwezig.

Maar bitcoin kan echter wel 70-80% dalen op een gegeven moment en dat kan heel wat participanten financieel onderuit halen.

Haal je inzet uit de markt zodra je kan en laat je winsten doorlopen.

Of verkoop steeds 1/2de bij iedere verdubbeling.

Of 1/3de bij iedere stijging van 50%

Het belangrijkste is om op een consistente manier geld uit deze markt te halen.

PS. Ik publiceer 2-3x in de week een nieuwsbrief waar ik het (onder andere) heb over cryptocurrencies.

Ik vertel je hoe ik mijn eigen centen investeer, en ben open over zowel mijn winnaars als mijn verliezers.

Klik hier om je in te schrijven
 

Zal bitcoin ooit fiatgeld vervangen? (deze wet zegt van wel)

Toen koningin Elizabeth 1 in 1558 op de troon kwam, kreeg ze al vrij snel een brief van Thomas Gresham.

Gresham was een Engelse bankier en één van de rijkste burgers van Engeland en hij wees zijn koningin op het belang van deugdelijk geld.

Henry 8 had namelijk 40% van het zilvergehalte van de Britse shilling vervangen door waardeloos metaal waardoor dit slechte geld het goede geld uit circulatie duwde.

Mensen gingen de munten met een lager zilvergehalte uitgeven en hielden de munten met het correcte gehalte bij.

Dit fenomeen staat sindsdien bekend als “Gresham’s law”.

Een recent fenomeen van de wet, zijn de zilveren munten die in de jaren zestig nog als betaalmiddel werden gebruikt in de VS.

Toen de prijs van zilver echter boven de nominale waarde van deze munten steeg, verdwenen de munten uit omloop.

Mensen gingen de zilveren munten hamsteren.

Waar men vroeger “slecht geld” creëerde door het gehalte aan edelmetaal te verlagen, kan dat vandaag natuurlijk een heel stuk éénvoudiger.

Aangezien edelmetaal niet meer gebruikt worden als valuta en geld niet ééns meer gelinkt is aan de prijs van edelmetaal, kan je de waarde van het geld uithollen door er simpelweg meer van te printen.

Als mensen een bepaalde munt beginnen te hamsteren, kan het wel eens zijn dat Gresham’s law van toepassing is.

Het betere geld wordt bijgehouden en het slechte geld uitgegeven.

Denk daar misschien ééns aan wanneer iemand zegt dat bitcoin geen geld is omdat niemand het uitgeeft.

Het feit dat niemand zijn bitcoins uitgeeft, maar hamstert (of HODL’en zoals de cryptobeleggers het graag omschrijven), kan wel eens een belangrijke indicatie zijn dat bitcoin het betere geld is en Gresham’s law zijn rol speelt.

Dat lijkt ook ergens wel logisch.

Waarom zou je je bitcoins uitgeven terwijl je koopkracht stijgt als je ze bijhoudt?

Dit wordt op een pijnlijke manier geïllustreerd door het verhaal van Laszlo Hanyecz die in 2010 twee pizza’s kocht en er 10.000 bitcoins voor neertelde.

Het tegenovergestelde geldt natuurlijk ook voor fiatgeld.

Waarom zou je dit geld bijhouden? Door de aanhoudende inflatie kan je er straks minder mee kopen.

Als Gresham’s law van toepassing is, betekent het ook dat bitcoin uiteindelijk al het fiatgeld in de wereld zal vervangen.

PS. Ik publiceer 2-3x in de week een nieuwsbrief waar ik het (onder andere) heb over cryptocurrencies.

Ik vertel je hoe ik mijn eigen centen investeer, en ben open over zowel mijn winnaars als mijn verliezers.

Klik hier om je in te schrijven
 

Is deze geoloog op weg naar de grootste goudontdekking van deze eeuw?

“No, it’s better. It’s bigger”, liet Quinton Hennigh zich ontvallen op een onbewaakt moment.

Hij refereert naar de recente goudontdekkingen in West-Australië en is van mening dat de Philbara-regio méér goud bevat dan de Witwatersrand in Zuid-Afrika.

Veertig procent van al het goud van de wereld werd er gevonden. Deze regio produceerde maar liefst 1,6 miljard ounces goud.

Quinton Hennigh is een geoloog met meer dan 25 jaar ervaring. Hij werkte voor de grotere mijnbedrijven zoals Homestake, Newcrest en Newmont.

Hij loopt al heel lang met de theorie rond dat er massa’s goud te vinden moet zijn in West-Australië.

Australië grensde drie miljard jaar geleden immers aan Zuid-Afrika en hij is van mening dat het goud van de Witwatersrand ook te vinden is in Philbara.

Een theorie die nergens écht serieus werd genomen, en al zeker niet bij de mijnbedrijven waarvoor hij werkte.

Nee, als Hennigh zijn theorie rond Wits 2.0 wilde bewijzen, moest hij dat zélf doen.

Hij richtte Novo Resources en probeerde zoveel mogelijk exploratierechten in West-Australië in handen te krijgen.

Dat bleek niet zo makkelijk.

Mark Creasy had een groot deel van het land in eigendom. Deze mijnbouwer had zijn fortuin al gemaakt en was goed op weg om miljardair te worden.

Hennigh wist hem echter te overtuigen om de belangen te verenigen. Creasy bracht zijn landrechten in en kreeg 49% van de aandelen in handen.

Quinton werkte inmiddels verder aan zijn theorie en bleef heel stilletjes zijn portefeuille met exploitatierechten uitbreiden.

Als deze regio vergelijkbaar was met Witwatersrand wilde hij er zoveel mogelijk van bezitten.

Hij is ook zowat de enige mens in de wereld die goed besefte hoeveel goud hier mogelijk verborgen ligt.

Al bleek het steeds moeilijker om deze ontdekking verborgen te houden.

Bob Moriarty van 321gold volgde Novo Resources al langer en hij kreeg steeds meer bewondering voor hetgeen Quinton Hennigh aan het realiseren was.

Op een gegeven moment begon Moriarty zelf de vergelijking te maken met de Witwatersrand.

Hennigh was geïrriteerd dat het verhaal naar buiten begon te komen. Hij had maar $10 miljoen aan kapitaal en was nog lang niet klaar met het opkopen van de landrechten in de regio.

Toen Artemis Resources in november 2016 rapporteerde over goudvondsten in Purdy’s Reward was de geest voorgoed uit de fles.

Artemis vond nuggets die vergelijkbaar zijn met watermeloen zaden en het besef leek te komen dat er heel wat meer van dit goud te vinden zou zijn in de regio.

Quinton’s Wits 2.0 theorie werd opééns door heel wat meer partijen serieus genomen.

Hennigh bleef alert en maakte een deal met Artemis Resources.

Novo Resources zou de komende twee jaar $2 miljoen investeren in exploratie in Purdy’s Reward en op deze manier voor 50% eigenaar worden. Artemis kreeg ook nog eens 4 miljoen aandelen Novo toegeschoven.

Quinton Hennigh had nu het gevoel voldoende landrechten in de Philbara te bezitten. Naar eigen zeggen, bezit Novo Resources 90% van het gebied waar straks het meeste goud te vinden zal zijn.

Het gebied dat hij controleert, komt overéén met 12.000 vierkante kilometer. Om je een idee te geven: dat is nagenoeg even groot dan heel Vlaanderen!

Er is niemand in de wereld die meer geologische kennis heeft over deze regio, en hij kon eindelijk beginnen met het vertellen van ZIJN verhaal.

Jarenlang had hij de lippen op mekaar moeten houden en zijn enthousiasme moeten onderdrukken.

Maar nu kon hij eindelijk spreken.

Nu kon hij de buitenwereld duidelijk maken dat hij via Novo Resources zijn theorie over Wits 2.0 aan het bewijzen was en dat het bedrijf mogelijk op de grootste goudvondst van deze eeuw zat!

Quinton Hennigh besluit om het verhaal op een aparte manier naar buiten te brengen. Hij post een korte video op YouTube waarbij met een drilboor goudnuggets vlak onder de oppervlakte werden blootgelegd.

Beleggers werden gek en het aandeel ging op een paar weken tijd zes keer over kop.

Van $0,78 naar een high van $5,91. (Canadese dollars)

Novo Resources hield ook daarna de interesse van beleggers vast.

Op een conferentie in Denver pakte het mijnbedrijf uit met een live stream die al helemaal tot de verbeelding sprak.

Enkele medewerkers haalden live voor het ogen van het publiek nuggets uit de grond!

Gewapend met een metaaldetector en een drilboor werden opnieuw watermeloenachtige zaden tevoorschijn getoverd.

Zo’n live stream doe je natuurlijk alleen maar als je vertrouwen enorm hoog is dat je op deze manier ook effectief goud uit de grond kan krijgen.

De video’s van Novo zette heel de Philbara-regio in vuur en vlam en beleggers toonden interesse voor diverse bedrijven die in de regio actief waren.

Naast Artemis Resources, nog steeds voor 50% eigenaar van Purdy’s Reward, was er ook nog De Drey Mining die 91 goudnuggets vond op Mt Roe Basalt.

Het bedrijf had al 1 miljoen ounces goud in kaart gebracht en lijkt op weg naar een veel grotere ontdekking.

De diverse ontdekkingen waren ook de Canadese grondstoffenguru Eric Sprott niet ontgaan

Hij zat al met een wat kleinere investering in Novo Resources, maar wilde een groter deel van de koek.

Sprott zag het potentieel van de Philbara-ontdekkingen en wilde meer impact.

Zowel ten persoonlijke titel als via Kirkland Gold (Sprott is voorzitter en bezit 10,5%) verwerft hij zeer agressief belangen in de regio.

Kirkland Lake kocht de participatie die Newmont Mining had in Novo (tegen 1,6 CAD per aandeel) en investeerde ook nog eens 56 miljoen CAD via een private plaatsing van 14 miljoen aandelen tegen 4 CAD per aandeel.

Kirkland bezit ondertussen 18,2% van de uitstaande aandelen van Novo Resources en kan via warrants het belang opdrijven tot meer dan 25%.

Eric Sprott bezit persoonlijk inmiddels meer dan 10% van de aandelen en hij blijft zijn belang via de beurs uitbreiden.

Kirkland Lake investeerde begin oktober ook nog 5 miljoen AUD in De Grey via een private plaatsing. Kirkland bezit 33,3 miljoen aandelen.

Sprott op zijn beurt, schoof Kairos Minerals ook nog eens 5 miljoen AUD toe waardoor hij ook daar voor 12,4% mee aan tafel zit.

Quinton Hennigh is zo’n beetje de rijzende ster in de goudsector. Zijn theorie over Wits 2.0 wordt door steeds minder mensen in twijfel getrokken.

Hij bezit ook nog altijd 4 miljoen aandelen van Novo Resources, goed voor een huidige waarde van 28 miljoen CAD.

Hennigh heeft opmerkelijk genoeg nog geen enkel aandeel Novo van de hand gedaan.

Wel, eigenlijk heeft geen enkele insider aandelen gelost. Na de koersstijgingen van de voorbije maanden, hebben zij een steeds groter deel van hun vermogen in dit bedrijf zitten en geen enkele heeft de reflex om wat van tafel te halen.

Het moet zijn dat zij wéten wat ze in handen hebben en dat het potentieel nog altijd zoveel groter moet zijn dan de huidige koersen impliceren.

Hoe groot dat potentieel precies is, kan niemand vandaag zeggen

In de Witwatersrand werden 1,6 miljard ounces geproduceerd. Het is een indicatie, maar meer ook niet.

Novo Resources heeft een omvangrijk exploratieprogramma opgestart en verwacht in de komende weken of maanden met wat data te komen.

Daarbij is het vooral uitijken naar de grades.

De waarde van deze ontdekking valt of staat zo’n beetje met de grades die gerealiseerd kunnen worden.

Hoeveel grammen goud zitten er in een ton aarde?

Wie de sector een beetje volgt, weet dat de gemiddelde grades tegenwoordig maar 2 of 3 gram per ton zijn.

Novo Resources heeft tot op heden maar één sample beschikbaar, maar dit toonde wel een grade van 67 gram per ton!

Het is maar één sample, en statistisch kunnen we er niet zo heel veel waarde aan hechten.

Maar toch … 67 gram/ton niettemin.

De watermeloen zaden die overal opduiken, had je niet ééns in de Witwatersrand en doen vermoeden dat de grades wel ééns bij de top in de wereld kunnen horen.

Disclaimer: ik bezit aandelen Novo Resources, Artemis Resources en De Grey Mining. Extra dank aan Willem Middelkoop en Jeroen Vandamme om mij tijdens een presentatie in Antwerpen te wijzen op de Philbara-ontdekkingen.

PS. Ik publiceer 2-3x in de week een nieuwsbrief waar ik het (onder andere) heb over de Philbara.

Ik vertel je hoe ik mijn eigen centen investeer, en ben open over zowel mijn winnaars als mijn verliezers.

Klik hier om je in te schrijven
 

Gereed voor de feiten in de uraniumsector?

Als ik een nieuwe investering doe, verwacht ik bedenkelijke blikken.

Het is een bevestiging dat het op z’n minst een contraire en misbegrepen belegging is.

Misbegrepen door de markt, betekent vaak goedkoop.

Soms zelfs spotgoedkoop.

Toen ik in 2013 met bitcoin kwam aan $100, geraakte de meeste lezers niet uitgelachen.

“Een virtuele munt? Komaan he, Maarten”

Wie er toen 10.000 euro instopte, heeft vandaag een kleine 700.000 euro.

De beste beleggingen vragen durf en een open geest.

Wie zijn mening laat afhangen van hetgeen hij leest in de traditionele pers, zal nooit een goede belegger worden.

Of heb je de voorbije jaren ooit een positief artikel in de pers gelezen over bitcoin?

Nee, je zoekt naar een situatie waarbij de heersende opinie sterk afwijkt van de realiteit.

Hoe groter de gap, hoe interessanter de belegging.

Als we het dan hebben over kerncentrales, zijn de meningen éénduidend negatief.

Kerncentrales dat is een energiebron van het verleden. Iedereen wil daar vanaf wegens te gevaarlijk.

Japan heeft de kerncentrales dicht gedaan, Duitsland ook en Frankrijk volgt straks nog.

En jij gaat beleggen in uranium? Wel, veel geluk daarmee zou ik zeggen.

Dat is in een notendop de mening van de gemiddelde belegger.

Goed, de feiten dan?

Eerst en vooral waren er in 2017 een recordaantalkerncentrales actief.

Een record!

En dat aantal zal verder blijven stijgen. Op dit moment zijn er maar liefst 58 kerncentrales in aanbouw. Deze centrales zullen in de komende jaren operationeel worden.

De wereldwijde vraag naar elektriciteit zou tegen 2035 met 150% kunnen toenemen. Dat is een gemiddelde stijging van meer dan 5% per jaar.

Hoe gaan wie die extra vragen opvangen? Met de wind en de zon?

Zelfs in landen die op dit vlak grote inspanningen deden, staan deze energiebronnen maar voor een beperkt percentage in voor de energietoevoer.

Je kan gewoon niet om kernenergie heen om deze groeiende vraag op te vangen.

China heeft bijvoorbeeld nog heel wat vervuilende kolencentrales en wil deze maar al te graag vervangen door kernenergie.

Maar ook Europa geraken we er niet zonder nucleaire energie.

Frankrijk had de ambitie om 17 kerncentrales te sluiten tegen 2025.

Vorige week heeft de Franse regering die ambitie losgelaten.

Enerzijds omdat er geen alternatief is voor de productie en anderzijds omdat Frankrijk de klimaatdoelstellingen niet kan halen ZONDER kernenergie.

En zo komen we meteen bij Duitsland terecht.

Angela Merkel besliste na Fukushima om de helft van de kerncentrales op slot te doen en de ambitie is om tegen 2022 ook de rest op te doeken.

Het gevolg is wel dat Duitsland op deze manier weer een grote vervuiler werd binnen de EU.

Het land is op zijn eentje verantwoordelijk voor 18,3% van de Europese CO2-uitstoot.

Vroeg of laat moeten er keuzes gemaakt worden.

Als je CO2 wil reduceren, moet je gewoon de kaart van kernenergie trekken.

Zelfs in Japan beseft de regering dat men niet zonder de kerncentrales kan.

Een deel van de kerncentrales gingen op slot na Fukushima maar het plan is om deze straks weer gewoon open te doen.

Er is gewoon géén alternatief.

Dus nee, het is zeker niet gedaan met kernenergie en de vraag naar uranium zal de komende jaren zelfs stijgen.

Over de aanbodzijde hadden we het al een beetje gehad met de beslissing van Cameco om de productie in McArthur River stop te zetten.

Tien procent van de wereldproductie valt zo weg.

Eerder had ook al Kazachstan, goed voor 40% van de wereldproductie, de productiecapaciteit met een gelijkaardig percentage gereduceerd.

Het is overigens niet de eerste keer dat Cameco McArthur River droog legt.

Dat gebeurde ook al ééns in 2003. De uraniumprijs ging nadien van minder dan $10 naar een high van bijna $160.

McArthur River

 


------------------------------------------
Maarten Verheyen waarschuwde zijn lezers voor de crisis in 2008, is ervan overtuigd dat het huidige systeem gedoemd is om te mislukken en vreest dat de eindfase zeer dichtbij is nu.

Hoe kan je vermijden dat je uit het oog van de storm blijft?

Dat ontdek je in het ebook dat Maarten gratis voor je beschikbaar heeft:

 

Eén van de betere beleggingen voor 2018

Weinig grondstoffen hadden het de voorbije jaren harder te verduren dan uranium.

Grondstoffen hadden het allemaal moeilijk, maar voor uranium kwam door de ramp in Fukushima er nog bovenop.

Heel wat vraag verdween zo van de markt en de prijs donderde in mekaar.

Aan de huidige uraniumprijzen is het met een vergrootglas zoeken naar mijnbedrijven die de grondstof nog winstgevend uit de grond weten te krijgen.

Jullie kennen me natuurlijk als een die-hard contrarian en het zal wel niemand verrassen dat ik de voorbije tijd posities in uraniummijnen heb gekocht.

Voorzichtige aankopen met genoeg geld achter de hand om bij te kopen mochten de koersen nog lager gaan.

Nog lager? Het is bijna ondenkbaar.

URA, de uranium ETF, daalde de voorbije jaren van $115 naar net boven de $10.

We noteren daar op dit moment met $12,64 amper boven.

In procenten gemeten hebben we het over een koersdaling van 91%.

Maar het zou kunnen keren nu.

Eerst en vooral zal de vraag naar uranium de komende jaren flink stijgen.

Vanuit de groeilanden zijn er heel wat nieuwe kerncentrales ingepland en deze hebben natuurlijk allemaal uranium nodig om elektriciteit te produceren.

En zo komen we dichtbij het moment waarop de vraag naar uranium groter wordt dan het aanbod.

Onderstaande foto is niet van de beste kwaliteit, maar de boodschap is duidelijk.

Vraag en aanbod

Deze grafiek is trouwens alweer een beetje achterhaald.

Gisteren kwam namelijk Cameco, de grootste onafhankelijke speler in de sector, naar buiten met het bericht dat men de productie in McArthur River zal stopzetten.

McArthur River is de grootste uraniummijn van de wereld en op zijn ééntje goed voor 10% van de wereldproductie!

Cameco haalt 10% productie van de markt waardoor het aanbodtekort in uranium nu snel realiteit kan worden.

Het zou me niks verrassen als deze beslissing de ommekeer betekent.

Uranium wordt dan één van de betere beleggingen voor 2018.

Ik heb alvast 3 kwalitatieve projecten in portefeuille genomen.

Je kan me hier 30 dagen gratis volgen

(geen credit card nodig, en je bent tot niets verplicht)

 

Hoe een winkelier dé strategie vond om te winnen van Amazon

Bob had een goedlopende kledingwinkel in Chicago en realiseerde een mooie cash flow door hippe kleding te verkopen aan jongeren.

Bob volgde de nieuwe ontwikkelingen op de voet en zag hoe Amazon steeds meer marktaandeel won online.

Dat gebeurde enerzijds doordat steeds meer mensen online gingen kopen.

De lage prijzen, het gemak en de ruime selectie was gewoon een goed verhaal dat aansloeg bij een steeds breder publiek.

Anderzijds zag Bob ook dat Amazon zich steeds meer ging verdiepen in de breedte.

Het bedrijf werd actiever in meerdere categorieën en maakte op een slimme manier gebruik van data waardoor ze steeds beter de eindklant gingen begrijpen.

Even leek het erop dat online shopping gewoon geen duurzaam business model was.

Amazon was in 1997 naar de beurs gekomen, het aandeel was toen omgerekend te koop voor $1,50.

Tijdens de daaropvolgende internethype betaalden beleggers meer dan $86 voor de aandelen.

Toen de bubbel barstte, ging ook Amazon onderuit en dook de koers beneden de $6.

Ondanks de koersdaling van 93% liet Amazon zich niet uit zijn lood slaan.

De onderliggende activiteiten boerden goed en de gestage vooruitgang, deed beleggers terugkeren naar het aandeel.

Het aandeel herstelde richting $50 in 2004 en leek gereed om de topkoersen van enkele jaren eerder te overschrijden.

Bob was een rationele ondernemer en zag dat Amazon het komende decennia een zware bedreiging voor zijn winkel zou worden.

Hoe kon hij zich hiertegen wapenen?

Hij piekerde zich suf en lag vele nachten wakker, maar een pasklaar antwoord bleef uit.

Amazon was een heel straf bedrijf en een bikkelharde concurrent.

Bob voorzag een faillissementsgolf van bedrijven die de komende jaren de strijd van Amazon zouden verliezen en hij vreesde dat zijn goed draaiende kledingwinkel wel ééns bij de slachtoffers zou kunnen zijn.

En aangezien hij geen realistische verdedigingsstrategie had tegen de e-commerce gigant uit Seattle besloot hij dat er maar één ding op zat: hij ging investeren in Amazon.

Bob gebruikte de cash flow van zijn winkel om aandelen Amazon te accumuleren.

In 2005 verdiende hij $200.000 en hij kocht 4.347 aandelen tegen een gemiddelde koers van $46.

Het jaar nadien verdiende hij $180.000 met zijn winkel en kocht hij opnieuw 4.090 aandelen.

In 2007 daalde zijn winst naar $140.000 en kon hij nog 1987 aandelen kopen aan een gemiddelde prijs van net geen $70.

In 2008 en 2009 kon hij nog ééns 2.454 aandelen kopen met zijn alsmaar dalende cash flow.

Toen zijn winkel zich niet echt wist te herstellen na de crisis en Amazon zich voluit op kleding had gegooid, besloot hij om de handdoek in de ring te gooien en zijn winkel te liquideren.

De activaverkoop leverde $439.393 op.

Amazon noteerde op dat moment $154 en Bob gebruikte deze opbrengst om – je raadt het al – aandelen Amazon te kopen.

“If you can’t beat them, join them”, weetjewel?

Het bleek een briljante strategie.

Bob had de toekomst correct ingeschat, maar dat was zeker niet uitzonderlijk.

Eigenlijk had iedere winkelier indertijd wel door dat Amazon een enorme bedreiging was.

Diep van binnen wisten ze het allemaal.

Sommigen zaten echter volop in ontkenningsfase en dachten dat service alleen voldoende zou zijn om Amazon het hoofd te bieden.

Nee, hetgeen Bob uniek maakte, is dat hij niet enkel de realiteit onder ogen zag, maar er ook naar ging handelen!

Hij besloot nog slechts het minimum te investeren in zijn eigen winkel, de cash flow te maximaliseren en deze cash vervolgens te herbeleggen in het bedrijf van Jeffrey Bezos.

Deze strategie was bijna het tegenovergestelde van de strategie van zijn concurrenten. (ook al waren ze allemaal tot dezelfde conclusie gekomen)

Andere winkels gingen net méér investeren in een hopeloze poging Amazon af te slaan.

Een aantal winkeliers investeerden zelfs hun volledige spaarcenten en verloren alles toen ze enkele jaren later alsnog de deuren moesten sluiten.

Bob was de enige die begreep dat je beter een dollar kon investeren in Amazon dan een dollar in je eigen winkel.

In totaal had Bob zo de voorbije jaren 15.731 aandelen Amazon gekocht met de (dalende) cash flow van zijn kledingwinkel.

Dit pakketje aandelen heeft aan de huidige prijs een waarde van $17,5 miljoen.

Bob was 55 jaar toen hij zijn laatste klant bediende en geniet nu van zijn ruime pensioenpot.

PS. Ik publiceer 2-3x in de week een nieuwsbrief waar ik het (onder andere) heb over cryptocurrencies.

Ik vertel je hoe ik mijn eigen centen investeer, en ben open over zowel mijn winnaars als mijn verliezers.

Klik hier om je in te schrijven
 

Trump wil hogere koersen

Politici hebben allemaal de neiging om zoveel mogelijk pluimen op hun hoed te steken.

Ook als ze zelf geen enkele verdienste hebben aan die pluimen.

Zo wijst Trump met de regelmaat van de klok naar de stijgende koersen op Wall Street om aan te tonen hoe goed hij het doet.

Trump tweet
Eerdere presidenten hadden natuurlijk ook wel oog voor de aandelenmarkten maar de fixatie van Trump op de Dow Jones, is toch van een andere orde.

Hij heeft nu zo vaak (60 keer dacht ik ergens gelezen te hebben?) verwezen naar de stijgende koersen dat dit uiteraard als een boomerang zal terugkomen wanneer de koersen dalen.

Trump is geen onnozelaar (echt niet) en weet perfect hoe dit werkt.

Hij weet dat de koersen duur zijn en dat een flinke correctie altijd tot de mogelijkheden behoort.

Als je dan ziet hoe de centrale bank de balans aan het inkrimpen is en de rente voorzichtig probeert te verhogen, dan weet je hoe laat het is.

De aandelenmarkt wankelt en wanneer de koersen zuidwaarts gaan, komen die hoera-tweets je achtervolgen.

Die dalende Dow wordt ook dan de graadmeter van je beleid. De media zullen dit geschenk in dank aanvaarden.

Dus, wat doe je dan?

Je vervangt de FED-voorzitter.

Yellen out, Powell in.


------------------------------------------
Maarten Verheyen waarschuwde zijn lezers voor de crisis in 2008, is ervan overtuigd dat het huidige systeem gedoemd is om te mislukken en vreest dat de eindfase zeer dichtbij is nu.

Hoe kan je vermijden dat je uit het oog van de storm blijft?

Dat ontdek je in het ebook dat Maarten gratis voor je beschikbaar heeft:

 

Wanneer verander ik van mening?

Het is inmiddels tien jaar geleden dat ik mijn eerste ounces goud kocht en sindsdien heb ik regelmatig mijn positie in edelmetalen opgedreven.

Al die tijd ben ik ook positief blijven schrijven over edelmetalen en verklaarde ik steeds waarom ik positief was voor deze activaklasse.

Natuurlijk, als je over een dergelijk lange periode publiek de loftrompet van een belegging blaast, kan je objectiviteit aangetast worden.

Je zoekt toch steeds naar feiten die je oorspronkelijke thesis ondersteunen.

“Confirmation bias” heet dat.

Het gevaar is dat je op die manier de ogen sluit voor info die je analyse onderuit halen.

Ik ben me als belegger heel erg bewust van deze psychologische valkuil.

Dit is de reden waarom ik regelmatig mijn oorspronkelijke thesis check.

Zijn mijn toenmalige aannames vandaag nog steeds van toepassing?

Ik kocht goud omdat ik van mening was dat er altijd een duidelijk link zou zijn tussen de geldhoeveelheid enerzijds en de gouddekking anderzijds.

Als je geld gaat bijdrukken, betekent dit een opwaartse aanpassing van de goudprijs.

Die aanpassing hebben we de voorbije jaren onvoldoende gekend waardoor de geldhoeveelheid door steeds minder goud wordt gedekt.

Je zou kunnen concluderen dat er helemaal geen link meer is tussen de geldhoeveelheid en goud.

Als je die conclusie doortrekt, betekent het dat je onbeperkte hoeveelheden geld in circulatie kan brengen zonder dat dit ook maar enig gevolg heeft.

Het is het één of het ander.

Of er is een link met goud, of je kan onbeperkt geld printen.

De volgende crisis wordt wat mij betreft het moment van de waarheid.

Dat is het moment waarop goud (en andere edelmetalen)een hoofdrol moet krijgen, zoniet neem ik afscheid.

Als bij de volgende crisis opnieuw blijkt dat de geldpersen kunnen draaien zonder schadelijke neveneffecten, ben ik bereid om mijn oorspronkelijke thesis overboord te gooien.

Al is het maar om te vermijden dat “confirmation bias” mij de komende decennia in goud laat zitten.

(Full disclosure: ik schat deze kans zeer laag in. Ik denk dat goud iedereen zal verrassen als de volgende crisis de kop steekt.)


------------------------------------------
Maarten Verheyen waarschuwde zijn lezers voor de crisis in 2008, is ervan overtuigd dat het huidige systeem gedoemd is om te mislukken en vreest dat de eindfase zeer dichtbij is nu.

Hoe kan je vermijden dat je uit het oog van de storm blijft?

Dat ontdek je in het ebook dat Maarten gratis voor je beschikbaar heeft: